記者朱漢崙／台北即時報導
2026年7月27日週一 下午3:38

補跨業槓桿資訊不對接 金管會將先從這二處補漏洞。聯合報系資料照
為了避免民眾為投資股票而使槓桿「跨業堆疊」風險不斷升高，金管會將出手解決民眾槓桿「跨業堆疊」但各金融業別資料卻無法互通的問題，據知情人士指出，現階段最快採行的措施，將是未來民眾若要向券商透過不限用途款項借貸等方式融資買股，必須要出具個人在聯徵中心上所顯示的借貸紀錄，券商才能核准，至於是否進一步衍生到民眾在券商進行融資券業務，都必須出具聯徵中心資料才能被放行，尚待金管會內部進一步討論而定。
另一個則是銀行未來承作信貸，銀行局已更嚴格要求落實DBR （個人月所得負債比）22倍的要求，因此，銀行未來在申貸條件上，將更重視民眾的固定收入，尤其是月薪水準。
目前券商對股民所開放的「不限用途款項借貸」業務，主要是以股票作為擔保品，倘若民眾手中有股票的現股，才能獲得貸款，再去投資更多的股票，但由於先前民眾為了投資台股，槓桿已開太大，而現在券商並非聯徵中心的會員，看不到聯徵中心的資料，直接由聯徵提供也有個資法的疑慮，因此金管會內部在進行跨局討論之後，決定再追加新的風管條件，由民眾自己出面去向聯徵中心取得個人在銀行體系借貸的資料，提供給券商作參考，才能放行。

另據了解，金管會已在本月陸續找來8家左右的銀行，了解所有和「周轉金」相關的業務承作情形，絕大多數都為民營銀行，不少外界耳熟能詳的民營銀行都在名單之上，除了大型銀行之外，中型銀行但成長率特別高的，也有被找來，而在業務成長率方面，金管會不只是看信貸，舉凡以房貸為基礎的理財型房貸、或是車貸等都入列金管會的刪選指標，不論是絕對金額或是成長率，倘若比起同業平均水準更高，都會被找來「咖喝啡」了解與股票有關的相關周轉金借款的情形，當場不只銀行局，亦出動檢查局了解銀行的業務承作概況。
根據相關銀行回報給金管會的資料，民眾透過各類周轉金借款的資金用途，大約6至7成仍與購買銀行的財管金融商品有關，而包括股票在內的其他投資用途則大約3至4成；由於逾放比並未增加，顯示民眾的履約還算正常，但為了避免民眾高點投資的槓桿開太大使風險大增，據知情人士指出，銀行局將從嚴要求銀行對於民眾的DBR （個人月所得負債比）22倍從嚴要求，未來銀行在信貸上對於借款人所得來源認定也將更為嚴格，將更要求借款人的固定薪資水準。