2024.10.31 13:59

• 工商時報  魏喬怡

半導體明年將持續成為AI產業營收成長領頭羊，因此預料半導體類股將會是投資人迎接美股11月選後行情最佳焦點。圖／Freepik

2023年底ChatGPT問世後，為半導體帶來龐大商機，也帶動居全球領先地位的美日台半導體廠強勁的獲利成長動能，分析師估美日台半導體廠2025、2026連續二年獲利成長幅度皆高達二位數。


台新美日台半導體基金經理人蘇聖峰表示，過去50年來，幾乎每隔10年就會出現一次技術革命，美國都居領導地位也主導規格。美國IC設計全球市占率68％，全球第一，設備市占率全球第一；美國IC設計公司中輝達、高通、博通、超微等，營業額名列前茅，以輝達為例，預期2025-2016年EPS年成長分別為417％、28％。日本則掌握半導體材料及特殊設備的獨霸地位，半導體前段工序常用材料有19種，其中14種由日本企業主導，其中曝光用光阻劑市占100％，另半導體特殊設備中的洗淨設備及自動化測試設備全球市占皆第一。

蘇聖峰進一步表示，台灣在晶圓製造與封測的競爭力稱霸全球，據全球行動通訊系統協會GSMA公布，截至2023年底，全球擁有智慧型手機的總人口數約43億，相當於全球總人口數的55％，77.9％出自於台灣製造的晶片。台灣先進製程晶圓製造全球市占率達90％，IC設計市佔率全球第二，封裝測試市佔率全球第一，半導體上中下游已成聚落。


中信關鍵半導體（00891）經理人張圭慧表示，台股權值股以科技股為主，與那指、費半指數連動性較高。「AI之王」上周輝達股價持續走揚，市值一度超越蘋果，顯示近期市場不確定因素雖多，但AI市況榮景可期，投資人仍有高度共識。緊接著本周包含微軟、亞馬遜、臉書母公司mexta Platforms及谷哥母公司Alphabet都將公布財報，投資人聚焦這些巨頭的獲利表現之餘，也會關注其再AI基礎建設的支出，若能擊敗投資人預期，科技股可望仍有一波漲幅。

兆豐投信表示，市場邁入降息循環，加上大陸市場多管齊下推出強力刺激經濟政策，帶動全球風險性資產續揚，有助於AI科技及其相關元宇宙產業鏈的續航力，現階段善用定期定額的理財機制組建資產配置，有助資產的長線成長動能。