MACD指標的多空力量對比，背離買賣，水上金叉。除此之外，形態研判買賣點也非常擅長，筆者認為是其附加價值，配合其主要價值技術，對於買點與賣點的把握也極其精確。這點與K線的應用相似，兩者結合起來分析，準確率也更加高。形態跟K線形態差不多，大概為：雙頂，雙底，頭肩底，頭肩頸，頂背離，底背離，水上金叉，水下金叉等，其實仔細觀察發現他們都是雙底和雙頂的衍生。
MACD高位死叉，紅柱逐步減少，綠柱增多，空頭力量加強，理應出局觀望，下方金叉，綠柱逐步減少，新的紅柱形成；多頭力量開始加強；後面死叉但是紅綠柱都是較少，因此行情是窄幅震盪調整行情，也是可以出局觀望為主。
MACD典型的雙底形態；一是紅柱1幾乎淹沒在綠柱之中，雖然綠柱2小於綠柱1，空頭有漸弱的感覺，但是MACD運行在0軸之下，空頭行情，水下金叉下沉，多頭無力，堅決不要抄底，（如圖一）。二是紅柱1幾乎淹沒在綠柱之中，綠柱2小於綠柱1，空頭有漸弱的感覺，MACD運行在0軸之上，多頭行情，水上金叉下沉但是沒下0軸，多頭依舊，可以少量參與抄底（如圖二）。
MACD指標以零軸為界參考；0軸以下是熊市，以上為牛市；因此MACD從上方下穿0軸是進入熊市的開始，0軸附近出現死叉進入熊市更是代表下跌週期加長；反之，0軸上方牛市，MACD指標上穿0軸是牛市開始，金叉的出現更是代表週期較長的上漲週期出現。
MACD 指標的合理利用，辨別股價所處週期，有效的判斷股價波動大小；如，MACD處於牛市，0軸以上的死叉可以抗一下，熊市的金叉則可以短期操作一次波段獲取短期收益；只有牛熊轉換間才有週期較長的行情出現，其它都是要注意短線為主。