方舟投資（Ark Investment）創辦人暨執行長伍德（Cathie Wood）在2020年聲名鵲起，旗下五檔ETF年度報酬率均逾100%，管理的資產規模在一年之內從30多億美元激增至逾600億美元。
不過，這位投資高手是如何贏得「女版巴菲特」、「投資女皇」、「搖錢樹」等美譽？


●起步


伍德在2014年創立方舟投資，當時她58歲，已在金融界從業逾30年，曾在聯博資產管理公司（AllianceBernstein）管理逾50億美元的資產。

方舟投資在2014年9月推出第一檔指數股票型交易基金（ETF），也就是該公司的旗艦基金「方舟創新ETF」，之後又陸續推出四檔ETF。

今年1月中旬，Ark躋身ETF行業十大發行人之列，2月中旬時管理的資產達600多億美元。Ark旗下五檔ETF的2020年報酬率均超100%，「方舟創新ETF」的報酬率高達近150%，並超越摩根大通的超短收益ETF（JPST），成為全球規模最大的主動型ETF。


●一戰成名


方舟投資的輝煌績效與特斯拉息息相關，該公司旗下有三檔基金的投資組合均以特斯拉為主，比率皆在10%左右。特斯拉股價2018年8月時僅為350美元，但伍德預測特斯拉股價到2023年年中有望觸及4000美元。

伍德的預測引來不少噓聲，但她堅持持有特斯拉股票，並屢次在股價大跌時買進。結果，特斯拉的股價在2021年1月初飆漲至800美元，相當於分拆前的4000美元。（延伸閱讀：會員專屬／搶搭美國「女股神」方舟的投資人 現在要跳船了嗎？）


●投資策略獨到之處


伍德聚焦顛覆性技術，人工智慧、機器人技術、能源存儲、DNA序列檢測和區塊鏈技術等跨行業創新技術是其投資重點。其次，伍德的投資團隊成員多擁有技術專業，很少有人有金融背景，分析師不拘泥於金融模型，並透過社群網路和公開討論與專家交流，將研究成果公之於眾。伍德坦言，若沒有社群網路，方舟投資就不會有今日的成就，也無法廣泛地傳播其投資理念。（延伸閱讀：會員專屬／ARK女股神看全球趨勢 台股這十檔是亮點！）


●對比特幣的看法


伍德極為推崇比特幣，她曾表示，如果所有公司能把10%的資金投入比特幣，比特幣價格還會再漲逾20萬美元；不過她也說，想讓公司普遍接受比特幣，還需要時間。她也在彭博加密貨幣論壇上表示，比特幣就像保單，有著上兆美元的市場潛力。


●伍德的影響力


伍德「點石成金」的名號令投資人趨之若鶩。今年1月中旬，方舟投資申請成立太空探索基金，消息傳出後，類似題材的基金和公司大漲；2月10日，「方舟創新ETF」買入50萬股平安好醫生（Ping An Good Doctor）股票，該股隔天大漲21%，創上市以來最大單日漲幅。


●是否擔心市場滑坡


2月底時下旬，美債殖利率飆升和高估值引發科技股重挫，「方舟創新ETF」和其他幾檔ETT當周資金外流規模創下紀錄。方舟投資在2月初仍是全球第七大ETF發行人，3月初已跌落到第九位。

伍德則表示，去年旗下基金的報酬率達三位數，市場不會一直漲，總有回落的時候；她認為，一年的報酬率不如人意無需擔心，應把眼光拉長到五年，慎選投資組合，以複合年均成長率目標略高於20%為目標。