邱鼎泰分析師（亨達投顧）2023/08/28 17:00
AI籌碼亂 軍工概念來接棒!!(圖:shutterstock)


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本週影響美股台股的三件大事，其中兩個是來自於上週的 FED 的央行年會，還有輝達 (NVDA-US) 的財報市場看法，另外就是昨日 (8/27) 陸股突然宣佈降印花稅 (相當於台股的證交稅)，我們來作簡單的分析，首先 FED 的央行年會，鮑爾主席約花了 15 分鐘演說，市場解讀為鷹中有鴿，強調通膨仍以 2% 為目標，將維持高利率一段時間，不排除再升息，但也同時指出經濟狀況好於預期，年會後目前金融市場認為 9 月不升息的機率仍有 80% 以上，反應在美股標普 500 指數和那斯達克指數結束了 3 週連跌，美股科技股的反彈有利台股本週的多方勢。至於輝達 (NVDA-US) 上週四的上季財報發佈後，股價略顯蹣跚，頗有利多出盡的現象，華爾街對於輝達的看法也有鬆動，持多者認為輝達大幅超過預期，輝達認證 AI 未來可期，持空者則擔心截至目前為止，除了輝達還沒有科技公司從 AI 中賺到大錢，因而對生成式 AI 發展也持保留態度。
關於台股的 AI 概念股我們的觀察是以美股的輝達 (NVDA-US) 的股價，和伺服器大廠美超微 (SMCI-US) 兩檔作為指標，連動當然是台積電 (2330-TW) 世芯 - KY(3661-TW) 和廣達 (2382-TW) 和緯創 (3231-TW)，目前僅世芯 - KY(3661-TW)
仍在多頭格局，其餘 3 檔或跌破月線或破季線，短線賣壓不輕。緯創 (3231-TW) 破頸線 107.5 元真是標準的 M 型空頭，真得不能大意，所以我們作反推，除非輝達 (NVDA-DS) 和美超微 (SMCI-US) 能再度大漲，否則建議 AI 個股都是逢反彈找賣點。
再來談中國今天祭出證交稅減半的利多，距離上次調降交稅己經是 15 年了，今早陸股開盤大漲逾 3%，不過收盤大幅縮小漲幅約漲 1%，K 線出現大黑棒，按照以往的經驗，陸股降證交稅第一階段 1~2 週內，陸股迎來明顯的上漲行情。而歷次降稅的漲幅則是以有色金屬、國防軍工、煤炭為漲幅前三個板塊。我們將以上的內容稍作整理，本週股市將進入 9 月份行情，看來美股台股月線要收紅不易，而 9 月份一直以來通常都美股一年表現最差的一個月，美股陷入盤整的機率大，陸股的利多或可成為短線資金的避風港，如果 AI 概念無以為繼，那資金會流入那些族群? 如前所述，結合陸股首選當然是軍工概念股，今日寶一 (8222-TW) 千附精密 (6829-TW) 攻漲停，雷虎 (8033) 大漲 8.3%，千附精密 (6829-TW) 創掛牌新高，線型最漂亮，強者恒強拉回可佈局，此外軍工股也可將低軌道概念包含在內，昇達科 (3791) 是最重指標，主要產品是射頻元件 (RF) 通吃三大聯盟訂單，股價整理已久，線型上短線才剛翻多起漲。

另一檔是昇貿 (3305-TW) 產品是低溫鍚膏，是 SpaceX 的低軌道衛星供應商，半導體新品大客戶涵蓋博通 (AVGO-US) 高通 (QCOM-US) 德儀 (TXN-US) 英特爾 (INTC-US)，昇貿 (3305-TW) 己擠近全球前三大的銲錫供應商了。前一波因為本身是廣達 (2382-TW) 的供應鏈，跟著 AI 上漲一波，近日廣達 (2382-TW) 股價拉回，昇貿 (3305-TW) 反而逆勢上漲，可見題材豐富是最大的優勢，股價站上月線，月線成強力支撐守好停損點，可以逢回佈局。