2021/09/06 14:12

台新投顧副總 黃文清

我們看今天台股維持正向偏多、震盪盤堅的格局。整個來看的話，從上週以來，包括台積電漲價題材，反映在半導體類股指數上面，電子類股的資金比重已經明顯的回升到6成以上。當然這當中，帶動指數相關的權值電子，尤其在晶圓代工跟封測部分，是貢獻相當多的表現。同時，金控類股在這段期間也有相當不錯的表現，尤其是在合併題材效益可望顯現，預期利多的族群上面，都有不錯的表現，也帶動整個金控指數、金融指數這邊，在走新高的格局。

可是當中，外資的動作可能就相當關鍵。我們看到外資已經連續2週買超台股，即便到今天為止，外資仍舊在今年賣超了台股4600億以上，但是在這2週，尤其是在台積電，晶圓代工漲價題材之後，整個外資態度轉變。我們看到一些研究機構，包括外資跟本土的研究機構，也頻頻調高台積電明年的目標價。

這我想是對於，不管是外資跟本土法人這邊，長線布局的部位回流。尤其今年外資對於台積電的賣超動作頻頻，但是在過去這個禮拜來說，也開始積極的回補。因此，總結來說，一旦半導體回到主流的架構，掌控整個盤勢的節奏，搭配金融這邊合併之後的未來長期效益顯現的題材，甚至在QE縮減上面，對景氣樂觀的展望，還有金融股的表態，這其實都是可用之兵的多頭表現。

那當然在個股方面，傳產這邊相對失血的情況之下，包括航運跟玻璃陶瓷，今天的表現都相對弱勢。不過，仍舊有基本面佳的鋼鐵類股，表現相對是滿好的情況。因此在個別類股上面做挑選，我相信還是有機會獲勝。

選股方面還是集中在，包括像是車用電子、半導體漲價題材的晶圓代工、封測，乃至於半導體上游的設備跟耗材，也都是短期之間，營收表現比較佳的族群，在股價上面都有所表現。尤其陸陸續續公布的8月份營收，表現亮眼的族群，集中在半導體設備、耗材、晶圓代工相關，乃至於封測的部分，也都是相對值得留意的族群，以上。