元月行情
新春開紅盤,今年元月第一個交易日,盤面由ECFA領軍大盤終場以上漲 52 點，收 9025 點，成交量 1486 億元。
今日電子股成交比重在新春第一天,因為市場對新台幣的預期,盤中一直維持在三成上下,今日一開盤就由營建及金融發動隨後由鋼鐵紡纖及航運一路跟上來,那今年元月份你該如何觀察這個盤面,及如何操作呢?
若從台股25年間分析,曾經出現過月線連五紅的機會不多,但月線連五紅當月份或者隔月份指數震盪的幅度少於千點的行情只出現過一次(約769點),但只要月線連五出現超過千點震盪,表示長多頭行情確立,回顧台股曾經在民國76年77年及78年各出現一次月線連五紅的行情,而多頭行情也橫跨三個年度,也再一次說明一件事情,若今年台股加權指數要一路漲到2012年走出大波段,第一個要思考的問題就是月線要連收5紅且不做震盪的機會很渺小, 另一個理由為2000年統計到2009年十年間,前四年為上漲行情,後六年為下跌行情,也就是說當元月行情出現時,隔月出現震盪下跌作收機會大,反之,若沒有元月行情(效應),下一個月表現的反而比較好.若以此來看,大盤先下再上,行情應會走的更高更遠.
但是如果要這樣走,首先要被壓億的將是電子股,因為新台幣的升值預期,將是壓抑電子股得一個大罩門,雖然很多分析機構多發表,新台幣若升值不一定能提振內需股,但股票市場災有道理的言論還是扺不過資金的流動,現階段,資金往非電子股移動是事實,你不得不正視它,所以萬得早在新年前就提出銀行股加上鋼鐵股做搶強股操作,而電子股應把握拉回佈局低估長輩股.
各位會發現萬得沒有提到營建及資產股,原因很單純,如果新台幣要升值(今年約9%)且幅度小於日本(14%)大於韓元(3%),那如被動元件一定會有機會,但面板還是有疑慮,甚至半導體都有疑慮,在此條件下央行定會做出動,打擊投機者(兀鷹),而營建跟資產我們避開,而把資金轉向金融與鋼鐵做單純操作,若以鋼鐵為例,我們只要把中鋼的PE搭配法人的進出,基本上風險不大,而金融股我們還是以首批在中國開分行的銀行股為優先標的,如彰銀等. 而現階段電子股震盪無量的過程中一定買今年營收一定會成長的股票,首先今年營收及盈餘一定會成長的電子股首推,LCD驅動IC這一塊,因會今年智慧型手機除蘋果及宏達電之外,前五大廠來勢洶洶,連小尺寸驅動也產能全開,很多公司單子已排到年底,像聯詠(3034)這一類的公司絕對值得注意買點,而今年是觸控元年,多數廠商皆急於擴廠拼產能,但貼合技術也是決勝負的關鍵,如和鑫(3049)技術跟毛利一起提升上來,今年絕對是爆發年,另一個不可忽略就是LED,這一個族群歷經了擴廠快速的疑慮,隨著終端需求一直跟上來,像上游晶磊的燦圓(3061)在加進了台積電的資金後一直朝著一貫廠在努力, 先與東貝、瑞軒以及韓系封裝廠於中國江蘇成立磊晶廠燦揚光電,日前又引進日本三井,燦圓(3061)今年的爆發力將不容小覷.