2024/12/23 05:30  
輝達B系列伺服器明年將大量出貨，投資標的建議鎖定半導體、高速運算、生成式AI相關等。（彭博）
記者張慧雯／專題報導
川普即將就任，市場變數大，元月行情恐受挫，但法人一致認為，此時是逢低進場的好機會，且還是以AI概念股為主，半導體、伺服器、散熱、光通訊等都將呈現輪漲態勢，至於傳產股可留意包括綠能、生技、製鞋與航空類股。
選股不選市 分散佈局以降低風險
野村投信國內股票投資部主管姚郁如表示，明年台股整體每股稅後盈餘（EPS）仍可維持雙位數以上成長，獲利挹注全年股市上漲的趨勢不變，長線走勢仍將緊貼基本面，避開有題材但尚無實質獲利貢獻股票，選股不選市仍是目前主要的投資策略，資金基本上還是圍繞AI，建議不追高且可分散佈局以降低風險。
她也說，明年適逢輝達（NVIDIA）B系列伺服器大量出貨期，電子業將呈現淡季不淡格局，有望延續這股多頭士氣，拉回實屬進場契機，電子股投資建議標的鎖定半導體、高速運算、生成式AI相關等，傳產股則看好綠能及電網產業。
PGIM保德信金滿意基金經理人郭明玉指出，半導體和AI相關產業依舊為台股投資主軸，特別是對美國而言，保持在半導體領先性具有重大戰略意義，台灣科技領域與美國為合作關係，因此台灣仍有機會隨著AI和高速運算需求的增長，藉由半導體產業的技術升級帶動相關產業供應鏈持續受益，特別是晶圓代工、高速運算和生成式AI相關個股。
她也看好隨著資金回流美國投資，基礎建設升級將伴隨而至，預期智慧電網建置、大型機械、自動化、機器人相關非電族群產業料將受惠；另一方面看好金融監理鬆綁，貨幣政策傾向寬鬆可望有利金融業。
傳產股看好電力、生技醫療、製鞋及航空股
聯邦投信認為，台灣11月出口數據仍保持年增9.7%，1至11月出口也年增9.9%創歷年同期次高，其中以電子零組件及資通與視聽產品成長最多，顯示台灣持續受惠AI浪潮及新興科技應用需求，經濟基本面仍穩健無虞，目前仍可趁修正時布局未來產業趨勢明顯成長之個股，電子類股中持續看好AI相關的半導體、伺服器、散熱、PCB及光通訊族群；傳產類股則看好電力、生技醫療、機器人、製鞋及航空類股。