本帖最後由 johnlin_lion 於 09-08-01 17:07 編輯
個股報告-潤泰新(9945)
* 2009-07-31
* 【台灣工銀證券投顧】
目前國內房地產景氣仍低迷，2H09潤泰新的新建案僅「中和圓通案」，房地產收入對業績的貢獻程度將不易提高，預估2009年潤泰新的稅後淨利YoY-9.93%，稅後EPS 0.75元。雖然中國大潤發將提供潤泰新穩定成長的獲利來源，不過，考量2009年獲利將衰退，而且，目前PER已遠離低檔區，投資建議為PBR 2.0~2.5X區間操作(以2009年年底每股淨值12.95元為計算基礎)。