群益期貨台股期權盤後－量價結構轉佳 台股正向發展
鉅亨台北資料中心(來源：群益期貨)2012-06-2017:39
◆盤勢分析
台股技術面上的短多趨勢沒有改變，尤其是今天10日線往上交叉月線，更加確立短多的看法，量價結構也都維持正向，呈現價漲量增，價跌量縮的局面，更加有利盤勢的推升。國際股市方面，美股打出了一個小頭肩底，雖然比上面的頭部小很多，但是至少有短多可期。
以7月份選擇權合約來看，賣權OI仍是大於買權OI，差距約一萬多口左右。而買權OI最大的履約價在7600點；賣權OI最大的履約價在6600點，目前看來佈局的有點遠，不過必需等到明日正式成為最近月的合約才較準確。
總結來說，外資現貨已連續三天有較大的淨買超，借券的餘額也有減少的跡象，而台指淨買超的口數有長時間維持在五千口至一萬口以上則較會有利於盤勢偏多，這些都會是每天值得觀察的數據。
永豐期貨台指選擇權盤後－尾盤權值股拉抬 六月份合約拉高結算
鉅亨台北資料中心(來源：永豐期貨)2012-06-2017:39
◆大盤走勢
適逢台指期結算尾盤權值股買超拉抬21點，六月份合約拉高結算當日盤面表現上生技(+2.85%)與紡織(+1.73%)類股為大盤表現最強勢族群。由籌碼面來觀察，三大法人七月份開倉總計買超41.56億元。終場加權指數上漲61.5點，收在7334.63點，成交值放大至673.89億元。
◆期貨走勢
台指期週三上漲43點，收在7166點。
價差方面，七月份台指期、電子期、金融期與摩台期皆為逆價差，
其中台指期逆價差放大至168.63點，
電子期逆價差至6.58點，
金融期逆價差至6.95點，
摩台期逆價差至0.96點。三大期指以電子期漲幅較大表現強勢。
從期指大額交易人部位變化來分析，
全月份十大交易人多單減碼158口，淨多單降至5153口，
特定法人多單減碼2232口，淨多單降至9419口。
三大法人於現貨市場買超41.56億元，
於期貨市場多單減碼2156口，淨多單降至7089口，
外資期貨多單加碼10口，淨多單升至8488口。
整體來看顯示法人對後勢看法維持中性。
期貨走勢方面，受到美大漲影響下與台指期小紅開出，主要是受到蘋果、面板、觸控族群的拉抬激勵下為週三指數上漲的主力，尾盤則是出現了作價行情，尾盤拉權值股將期指拉高結算意味濃厚。
由籌碼面來觀察，外資法人現貨持續出現買超，但期貨部份出現買近賣遠的轉倉，淨多單小幅減碼僅剩8千餘口。
由技術面來觀察，周三尾盤收紅顯示多方仍對後市有所期待，
但因七月份除權息預估蒸發點數達128點，因此指數將會有一因除權息所造成的向下跳空缺口，但操作上偏多操作看法不變但仍請嚴設停損。
◆選擇權分析
選擇權從成交量來觀察，
七月份契約買權集中在7400點；賣權部份集中在6900點。
未平倉量的部份，
買權OI降至582761口，最大序列至7600點，水位至20185口；
而賣權的OI則是升至717919口，最大序列至6900點，水位降至15030口。
全月份未平倉量put/call ratio由1.14升至1.23(+7.88%)。
買權平均隱含波動率由16.95降至16.82%(-0.8%)，
賣權平均隱含波動率則由21.23降至21.22(-0.08%)，
操作上建議在6900點進行保護型賣權策略因應。