聯詠法說會及台灣光碟片廠產品線狀況分析
2009/02/19 【經濟日報╱記者曾仁凱、張建仁】 日圓升值、新台幣貶值，國內LCD 驅動IC廠嗅到轉單商機。聯詠總經理王守仁18日表示，原本下單給日本驅動IC廠的客戶，最近紛紛前來詢問。在急單效應帶動下，聯詠確定元月為第一季營收谷底，第一季有機會是今年營收谷底。 法人分析，在大尺寸LCD 驅動IC方面，聯詠、奇景與瑞鼎等台系廠已居於主導地位。但在中小尺寸面板部分，日立 、NEC、瑞薩（Renesas）等日系廠原本市占率高，未來由這些日系業者，轉單給台廠的效益會較明顯。除了聯詠外，矽創、旭曜等都有機會受惠。 聯詠18日舉行法說會，王守仁透露，由於日圓大幅升值、新台幣快速貶值，過去下單給日本的客戶，近期向公司詢問度有提高跡象。 聯詠副總暨發言人陳健興補充表示，由於成本結構等因素，部分日系同業原本就很辛苦，加上近來台幣、日圓匯差擴大，對日廠而言更是雪上加霜。 不像奇景、瑞鼎等隸屬友達、奇美電等陣營，聯詠的獨立供應商地位，更容易取得客戶信任，聯詠去年來自日本的營收也明顯成長。 聯詠去年第四季營收45.25億元，較第三季衰退34.5%，稅後純益3.11億元，較第三季暴減71.48%，每股稅後純益0.53元。 聯詠元月營收掉到9.04億元，創近四年多來新低。預估本季營收將比上季再下滑20%至25%，略優於市場預期。王守仁表示，最近面板業的確看到急單，可以確定元月將是第一季的營收谷底，本季營收將呈現「逐月成長」；而第一季有機會是今年的營收谷底，最壞的時間已過。 日幣升值態勢明顯，迫使日系光碟片廠釋出藍光DVD代工訂單，預計第二季起委外生產訂單將流向台灣，光碟片雙雄中環與錸德成為最大受惠者，瓜分一年高達24億元委外代工市場。 中環董事長翁明顯表示，日幣升值確實對日商影響頗深，日系碟片廠藍光訂單的移轉，現階段是重要的契機。 市調機構指出，今年藍光DVD需求約1億片，日本業者生產量高達8,000萬片，如能釋出三分之一訂單，總金額超過24億元，光碟片雙雄可望迎接產業春燕。 目前藍光DVD主要生產廠商是新力、松下、TDK與太陽誘電等日系製造廠，日製藍光光碟片的全球市佔率接近八成，多數產品都集中在日本生產。 日幣大幅升值，導致日系光碟片廠競爭力嚴重下降，日本製的局面將出現丕變，預計第二季委外生產訂單將開始釋出。 今年是藍光光碟市場成長的一年，業界認為需求將比去年成長三到五倍，金融風暴或許影響購買意願，但「宅經濟」持續發酵，成長的空間不容小覷。 光碟片廠指出，DVD光碟片發展經驗，初期日系廠商也是集中在日本生產，隨著台商生產良率提高，為加快市場普及，日商訂單快速流向台系光碟片廠。 業者認為，藍光DVD與DVD光碟片發展過程雷同，唯一的差別是，具備藍光光碟量產能力的台灣製造廠大幅減少，DVD光碟剛起步，台灣廠商超過十家業者投入生產，如今藍光DVD 只剩下中環、錸德兩家公司瓜分市場大餅。