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新興市場崛起 台廠新契機
2009-06-22 工商時報 【涂志豪】
金融海嘯在去年底打亂了全球電子產品生產鏈，這半年來最可怕的問題，就是零組件嚴重缺貨，而更讓OEM/ODM廠頭痛的是歐美日IDM廠並沒有因為新興市場需求轉強，而決定提高晶片供給量。看在掌控全球電腦及手機組裝近9成產能的台灣及中國兩地業者眼中，這就是後金融海嘯時代的生產鏈異變的開始。
過去10年，不論是遊戲機、手機、電腦等電子產品，生產鏈一直維持在很穩定狀況。由於電子產品近7成市場是由國際大廠掌握，且歐美日等三地市場是最大消費市場，所以諾基亞、戴爾、惠普、新力等大廠通常在第二季末開始下單採購零組件，第三季經過組裝生產，第四季才開始鋪貨銷售。
但金融海嘯重創了歐美日等市場終端需求，低價化的電子產品成為市場主流，新興國家市場消費力顯現，打亂了維持了10年的生產鏈穩定性。今年上半年，有很多例子可以解釋這個變化，如過去在低價手機基頻晶片市場擁有一定市佔率的德儀及英飛凌，因為本身的歐美市場需求不振，至今仍處於緊縮產能階段，所以聯發科上半年出貨才會如此強勁。
又如上半年賣最好的Netbook，內建的802.11b/g/n或3G等無線網路晶片，因歐美大廠供貨不足，讓聯發科、威睿（VIA Telecom）、瑞昱、雷凌等搶下不少OEM/ODM廠訂單。再者，IDM廠因為不願提高類比晶片供應量，與ODM/OEM廠具地緣關係的台灣設計業者如立錡、類比科、茂達等，第二季營收季增率高達6成以上。
對歐美日等IDM廠來說，先進國家一直是需求最大來源，但如今總體經濟未見起色，身處的美國、歐洲、日本等地失業率還在攀升中，自然不會只因為新興市場需求回復，而將停產的生產線重開。
但對新興國家來說，因為內需人口是歐美日的數倍，加上產品經過降價後已經消費得起，強勁拉升的內需市場需求，開始主導了生產鏈的供需，加上零組件及成品庫存水位低，才會讓以中國為首的新興市場外緣的電子產品或半導體廠，訂單一波強過一波。
今年下半年，不論歐美日等地需求是否回溫，國內科技廠商只要抓到了新興市場需求，營運就可回復到上回景氣循環高峰的7至8成水準。