2015年02月19日
【高佳菁╱台北報導】在低利且充滿不確定性的環境下，市場波動加劇，「聰明逐利」將是今年投資大課題。為了追求收益多一點、成長多一點、震盪少一點，投資人轉而擁抱能「補收益、追成長、抗波動」的新收益概念資產。
德盛安聯產品首席陳柏基表示，羊年延續去年慢成長低利環境，且地緣政治風險、美國升息、全球經濟體復甦程度不一等不確定性因素環伺，不論是哪種屬性投資人，都不能忽略投資組合的下檔防護機制和現金流，也因此強調廣納收益來源，打破區域或資產類別限制、且能善用匯率和利率避險工具的新收益資產，自去年起已開始受到市場注目。
他指出，美國復甦、歐洲央行量化寬鬆、陸股及人民幣國際化是羊年投資3大主流題材。去年起，投資人已開始透過股債混合的平衡型、高息股、複合債或是多元收益方式，進軍3大題材投資機會。
進軍3題材投資機會
2015年雖是波動的1年，也是充滿機會的1年，惟經歷2014年的驚驚漲，陳柏基認為羊年投資攻守兼備更為重要，建議擁抱新收益資產，以多元收益為底，為投資組合創造良好現金流，能有效抵禦市場波動的衝擊。
另外，依投資人自身需求，透過靈活操作及避險策略，增強下檔防護後，勇敢追求股票的成長機會。當前熱門的平衡型基金、歐高息股基金，或是人民幣複合債，都是投資人可考慮的新收益選項。
復華奧林匹克全球優勢組合基金經理人朱展志說，油價大跌帶動消費支出提升，加上美國就業市場持續好轉，有利經濟溫和擴張趨勢，由於多資產配置基金可同時納入貨幣、債券、股票、商品、外匯與房地產等資產，藉由其低相關性同時漲升契機，又可平衡波動風險。