本帖最後由 衣者 於 15-01-12 09:16 編輯
梅中和 2015.01.1209:03
台灣爆發禽流感，蛋雞、鴨、鵝等多中箭，雖使防疫概念股或具短多，但食品族群或將受衝擊；另外，法國與歐洲地區陸續傳來恐佈攻擊警示，與美國發布全球旅遊警訊，也或將使短期航運、觀光業受挫，不宜漠視。
不過，禽流感與恐佈攻擊皆屬非經濟因素的短空陰影，包括歐盟、日本與大陸等地央行將持續擴大資金寬鬆政策，及美國景氣復甦動能仍相對看俏，才是全球股市中多希望所寄。
因此，台股後市不必過分看淡，短線雖有禽流感利空，唯具題材或大股東持股不偏空或法人默默認養等相關股票，逢低布局波段投報酬率仍相對可期，值持續追蹤。
據業內整理，今可能影響台股多、空動向市場消息如下，僅供參考：
(A)利多因子：
1.「金」會賺！鴻海去年12月營收再破5千億元，以些微的差距，再度跑贏11月，順利連兩個月營收創新高，全年營收則勇破4兆元，以4兆2，124.74億元傲視上市櫃群雄，合計去年無論是12月、第4季單季和全年合併營收，全數都改寫新紀錄。
2.台股新年首周受歐美股市動盪及外資賣超，周K線收黑，指數守住9，200點。雙指標台積電及大立光領軍在周四（15日）召開法說會，到月底前將有10餘家公司陸續舉行法說會。
投資專家看好雙指標公司法說會偏多，加以首周大盤的日均值擴增到990億元量增局面，預期將有助於盤勢上攻行情。
3.美國就業市場持續穩健復甦，上月新增就業人口不但超出預期，失業率更降至5.6％的6年半低點，凸顯儘管全球經濟前景疲弱，不過美國經濟基本面依然持續走強，也為聯準會今年啟動升息循環廣開大門。
4.日本照明展將於本周三（14日）至周五（16日）盛大展開，集結LED／OLED照明大廠及技術展商機，3月25～29日還有台灣照明展接力，今年第1季LED展覽商機熱絡。
法人指出，歷年元月及第1季都是LED類股上漲機率最高的月分，優先布局營收轉強的LED公司迎產業春天。
台新投顧統計12月營收較11月成長的LED公司，包括鴻海（2317）齊下榮創（3437）或是友達齊下的隆達（3698），都呈現12月營收較11月成長，提前告別淡季影響的公司，同時間股價也較上周轉強，有買盤佈局悄悄點火的意味。
同樣有周股價漲、月營收也漲的LED股還有志聖（2467）、健策（3653）、F-昂寶（4947）等9檔，有機會受到元月照明兩大展利多釋出帶動，擁有基本面支撐率先吸金的標的。
5.IC設計龍頭聯發科（2454）上周五（9日）公告去年12月營收170.75億元，符合市場預期，單季營收554.52億元，達成財測目標。
法人預估，聯發科去年度每股淨利將逾30元，為5年來新高。對於今年展望，聯發科將全力衝刺4G LTE手機晶片出貨，全年出貨目標上看1億套，全年營運走勢將先蹲後跳。
6.砷化鎵族群穩懋（3105）、宏捷科（8086）、全新（2455）、F-IET（4971）、F-環宇（4991）上周五（9日）全面獲得三大法人買超點火，穩懋、宏捷科、F-環宇更以漲停價收盤，多頭氣勢強盛。
去年第3季兩款iPhone 6推出以來，全球搶購銷售量大幅提高4G手機滲透率，宏捷科受惠於此去年第4季營收創高外，綜觀穩懋、全新等以上砷化鎵族群，去年第4季營收都較前年第4季有30％以上的成長，並多對今年有樂觀預期。
7.和碩（4938）去年第四季營收3，525億元、優於外資圈預估平均值達14％，將帶動獲利預估值調升，港商德意志證券率先將合理股價預估值調升至88元，並評估第四季營益率與每股獲利將分別上看2.9％與2元，可望帶動已創下歷史新高的股價持續上攻。
8.半導體設備廠弘塑（3131）公佈12月營收2.59億元，月增71％，年增40％，創下近14個月以來新高，去年第4季營收5.71億元，季增43.8％，寫下歷史次高，法人估計弘塑去年第4季毛利率也會是去年最高，EPS將挑戰6元。
9.上市櫃公司陸續公布去年12月營收，根據國票投顧統計，扣除營建、金融業後，已有94家創下前年1月開始強制要公布合併營收以來的新高，較去年11月的77家大增22％。
其中，31家更創下歷史新高，而F-環宇、崇友、F-鈺齊、喬山、世界、優盛等17家月增逾10％～95％不等。
10.原油連番下挫，塑料對油價敏感度似有逐漸降低，部分產品已出現跌不動跡象；PVC、ABS現貨報價止跌持平，PS反彈60美元，EG、SM也因供需條件相對穩健，利差條件相對勝出，台聚（1304）、亞聚（1308）、華夏（1305）及國喬（1312）等專業廠挾籌碼優勢，股價表現轉趨活絡。
此外，塑化下游廠永裕（1323）、F-勝悅（1340）因成本明顯下滑，搭配利基產品出貨放大，去年獲利可望齊創新高，今年表現更上層樓，成為受惠追蹤標的。
11.400萬支的智慧手機單季出貨量達標，帶動華碩（2357）去年第4季品牌營收衝破1，200億元，創下2010年與和碩分家以來最佳記錄。
12.2014年汽車零組件廠大豐收，業績破紀錄聲頻傳。在全球景氣復甦，帶動新車銷售增加，且北美雪季提前報到，增加汽車碰撞維修零件需求，汽車零件OEM（車廠代工）、AM（售後維修）族群業績均受惠。
包括東陽（1319）、F-廣華（1338）、和大（1536）、世德（2066）、為升（2231）、同致（3552）等業，去年營收均締造歷史新高紀錄。
展望2015年，由於國際油價大跌，增加民眾購車、用車意願，法人看好將帶動汽車零組件族群業績續揚，東陽、和大、同致、F-廣華等業者，均喊出今年營運再創新高的目標。
13.時序進入企業尾牙高峰，緊接著各級學校寒假即將報到，由於今年寒假長達27天並銜接2月中旬農曆春節，預期飯店餐飲、觀光旅遊、線上遊戲等族群營運將大添柴火，包括六福、長榮航、網龍等11檔受惠股，後市可望大發利市。
14.受惠於海外廠擴產，及傳統出貨旺季的效應，豐泰企業（9910）公布去年12月合併營收48.41億元、年增26.81％，續創單月合併營收歷史新高。累計去年度合併營收475.86億元，及成品鞋生產總量達8，010萬雙，也同步刷新歷史高點紀錄。
展望今年營運，豐泰預估第1季成品鞋生產量及銷售量分別年增15％、16％。但因客戶的訂單支持，豐泰今年第1季雖逢農曆春節淡季，營運表現卻可望出現淡季不淡，並比去年同期表現強勁。
15.大陸自元旦起正式取消含硼合金鋼材出口退稅9％～13％措施，因合金鋼材去年佔其銷台數量達20％左右，預期大陸此部份鋼材短期內伴隨出口成本增加與售價提高，將減少出口數量，有利國內中鋼（2002）、東鋼（2006）等廠商內外銷，增添第1季營運動能，「鋼市春燕曙光乍現」。
分析師指出，大陸這項新政策除中鋼、東鋼外，燁興（2007）、中鋼構（2013）、中鴻（2014）、豐興（2015）、官田鋼（2017）、聚亨（2022）、威致（2028）、新光鋼（2031）及海光（2038）等多家鋼廠都可望受惠，如後市行情沒有太大變化，則鋼市則很快能「羊眉吐氣」。
16.F-美食（2723）12月合併營收再創歷史新高，達17.86億元、年增28.44％。累計去年全年營收179億元、年增18％，超過王品，登上2014年連鎖餐飲集團營收冠軍。
另外，瓦城則受惠於去年第4季成功拓點展店，12月營收2.43億元、年增9.23％；累計營收29.05億元、年增25.9％。
預訂在本月20日掛牌上櫃的六角國際（2732），去年12月合併營收1.55億元、年增53.3％，連續第5個月創新高；去年合併累計營收14.08億元、年增22％，亦為歷史新高。
17.上市櫃公司密集公布去年12月營收，由於台股連日大漲後進入高檔震盪，專家認為台股將回歸「有基之彈」，投資人可趁勢汰弱留強。
如金像電、神基、上緯等13檔不僅12月營收月增10％～154％，去年第4季營收也季增12％～64％，呈現單月營收、Q4財報將「雙旺」利多，本周可望強棒出擊。
18.金管會研議開放陸客來台買股議題發酵，盡管政策最快要下半年才上路，但具有大媽概念的F股，上周五（9日）整體表現強勢，共計13檔漲幅達2％以上，完全不甩大盤走弱。其中F-環宇（4991）、F-福貞（8411）、F-科嘉（5215）及F-昂寶（4947）更飆漲停，F股漲勢極其亮眼。
目前上市櫃的F股公司中，不少是在中國已經發展有成後，再回台灣掛牌的，因此對中國投資人來說，F股比起台股其他股票，會更容易獲得認識青睞。
19.國際油價續破底，長榮集團扮演航運類股及台股多頭指標，伴隨旺季來臨、貨櫃航運運價將調漲，激勵長榮（2603）9日攻上漲停24.35元作收，長榮航（2618）也大漲3.81％，激勵航運類股指數收97.02點，大漲2.08％，指數續創近41個月來新高，本周蓄勢挑戰百點整數關卡。
20.台灣大103年自結全年合併營收1，126.2億元，EBITDA為312.9億元，營業利益197.1億元，稅後淨利為150.1億元，EPS為5.56元。
另外，中華電全年度營收為2，266.9億元，較前一年微幅減少0.6％；營業成本及費用年曾1.2％；營業利益年減5.9％；稅前淨利為466.2億元，稅後純益386.6億元，比前一年度減少2.6％，EPS為4.98元。
遠傳電信12月份營收為89.43億元，累計全年合併總營收為941.76億元，EPS為3.52元。
21.受累於全球原油供過於求疑慮加深，國際油價連續7周收黑。布蘭特油價上周更重挫11.2％，寫下去年11月以來最大單周跌幅，西德州油價周線也累跌8％，兩大原油指標皆觸及2009年4月以來新低。
原油期價自去年6月迄今已腰斬，歸因於全球原油產量提升以及需求不振所致，創2008年金融危機以來最大跌勢。(中性看待)
22.蘋果上周四公布，App Store繼去年銷售大漲50％創下最高紀錄後，今年1月首周再創紀錄，光是單周銷售就逼近5億美元，使App Store日漸成為蘋果金雞母。
23.阿里巴巴、京東等大陸電商可望攻入兆元醫藥市場！據路透引述知情人士透露，中國最快將在本月允許網路銷售處方藥。大陸每年藥品消費市場規模超過兆元人民幣。該政策實施後，電商將迎來龐大商機，並可能對醫院等傳統實體通路造成衝擊。
24.當前許多企業（包括台商、外資）不斷呼籲中國大陸官方能調降「五險一金」社會保險收取費率，以俾企業減輕負擔。大陸人社部官員日前透露，社會保險費率將適時適當下調。
由於1月下旬大陸各地方將召開「兩會」（人大、政協），3月初將召開全國「兩會」，官員此時透露訊息，頗不尋常。
中國大陸的「五險一金」社會保險，指的是養老、醫療、失業、工傷、生育等「五險」，「一金」則是住房公積金。
這些年，大陸官方對企業是否正常為職工繳交「五險一金」，要求日趨嚴格。對於人社部官員稱社會保險費率將適時適度下調，上海台商協會會長葉惠德表示：「能實現的話，（對企業）當然是利多。」
25.儘管美國汽油零售價格跟隨國際原油同步下挫到每加侖2美元的低水準，2014年美國電動車銷售強勁增加23％，12月並創下單月最佳紀錄；顯見電動車已蔚為一股持久趨勢，不受油價影響。
26.最新報告指出，消費者對無人駕駛技術的興趣出乎意料濃厚，受此帶動下，自駕車最快在2017年初便可打入市場，2025年之前自駕車產值上看420億美元。
27.去年國際資金瘋狂買超174萬張加持，友達股價漲勢凌厲，今年迄今漲幅已逾10％；摩根士丹利證券看好油價走跌帶動美國消費力道轉強，以及台幣走貶致使成本下降等雙利多題材，將友達合理股價預估值大幅調升至22元，為目前外資圈最高價。
28.鴻海成立訊捷公司、大陸電信版圖大進擊！據了解，鴻海已在大陸成立訊捷公司，透過訊捷取得大陸行動虛擬網路運營商（鴻海）執照之後，初步規畫農曆年後的第1季，開始MVNO業務試營運，正式開展鴻海大陸電信版圖開疆闢土大業。
29.為擴大兩岸醫療合作，海峽兩岸醫事交流協會昨成立「海峽兩岸醫療產業基金」。該協會理事長黃松雄稱，預計在廈門、泉州兩地開展合作，包括新建國際級醫療中心、養生村等醫療相關產業，並著重人才培養，該基金總計將募集50億美元。
30.美超級財報周自上周開始陸續登場，財報優劣牽動台股相關族群敏感神經，由記憶體大廠美光打頭陣，最受矚目者為英特爾及蘋果兩大重量級股，其財報出爐狀況不僅影響台灣相關供應鏈，甚至將牽動美台股市多空走勢，引起全球高度關注。(淡定)
31.半導體設備廠家登精密（3680）公告12月營收2.23億元，創下歷史新高，去年全年營收18.65億元，也順利改寫新高紀錄。家登12吋晶圓載具及極紫外光光罩盒（EUV Pod）已獲客戶認證，今年全年接單已滿，法人看好家登今年營收將較去年成長二位數百分比，獲利將重拾成長動能。
32.連接器族群去年營收全部揭曉，儘管面臨第4季的傳統淡季，但仍有不少公司營運逆勢走揚。其中，產品在台股堪稱「獨門」的中探針（6217），不僅以季增1.4％的幅度創單季新高，更締造連續三季營收「年增率」都超過4成的耀眼成績；而岳豐（6220）在北美市場持續壯大，更是連兩季締造新猷。
33.受惠於庫存消化步入尾聲，急單進場挹注，晶電（2448）去年12月營收終結連5月衰退，逆勢勁揚14.55％，重新站穩20億元整數大關，絲毫不受盤點因素衝擊，法人預期，LED補庫存買盤啟動，LED廠第1季可望淡季不淡。
(B)利空消息：
1.台灣爆發禽流感，蛋雞、鴨、鵝中箭落馬，引發消費者恐慌心理，短期內恐出現拒吃畜禽類及雞蛋，衝擊銷售量，食品股進入紅色警戒。
法人認為，按照以往經驗推估，國內兩大白肉雞供應大廠大成、卜蜂總是首當其衝，股價率先反應，成為盤面焦點。
不過，由於此次沒有禽傳人事件，且是蛋雞染病，非土雞或白肉雞，加上豬隻飼養情形不錯，此疫，對食品股而言，應是「短空長多」。
2.台塑四寶訂今（12）日公佈去年第四季財報，根據外資法人預估，由於第四季國際油價由每桶95美元跌至60美元，致使台塑化每股虧損幅度約0.7至1元。
意味著外資圈對於台塑四寶去年獲利預估平均值仍有5％至30％不等的下修空間，但財報公佈後也是利空出盡時，屆時買點就會浮現。(淡定)
3.王品（2727）台灣事業群因食安事件衝擊，12月營收大減16.55％達8.3億元，拖累兩岸12月合併營收衰退1.49％達14億元。不過靠著前3季成長打下的底子，王品去年全年兩岸合併累計營收169.2億元，年增13.6％。(淡定)
4.美國上月平均時薪不增反減，較前1個月下跌5美分至24.57美元，若與前1年相比僅微增1.7％。此外勞動參與率也從62.9％再度降至62.7％，創下30年來低點。(淡定)
5.據CNBC報導，自安倍晉三2012年底出任首相以來，日圓就受到政策影響而持續走貶，使大型出口商因此受惠，卻對中小企業造成重擊，2014年因日圓貶值而倒閉的中小企業數量創下新高。
據日本研究機構帝國徵信（Teikoku Databank）分析師內藤治（Osamu Naito）表示：「看不見安倍經濟學對中小企業的利益為何，反倒是日圓貶值猶如是壓垮中小企業的最後一根稻草。」
6.中國官方上周五（9日）公布去年12月消費者物價指數（CPI）年增率為1.5％，全年通膨率也只有2％，遠低於政府設定目標。
值得注意的是，受國際油價大跌影響，當月（工業產品出廠價格）PPI跌幅擴大，遠超過市場預期，也是連續第34個月負成長，反映中國內需依舊疲弱，通縮風險上升。(淡定)
7.國安基金委員會議今召開每季例行會議，確認去年全年的財務報表，由於適逢國內爆發H5N8禽流感疫情，不僅今開盤後食品股等相關類股備受關注，連帶國安基金動向，也引市場高度矚目。(中性看待)
8.周末希臘三大民調顯示，反紓困的左派聯盟Syriza持續穩定領先執政的保守派執政聯盟，只要情勢持續，可望在2周後，即1月25日國會改選中勝出。在希臘退歐的疑慮下，高盛預期歐元兌美元匯率將在2018年前跌到低於1美元水準。
9.高鐵若破產，銀行團將提173億元特別股投資損失！外傳閣揆與交通部已決定不再提高鐵新財改方案，最快6月直接讓高鐵破產，再由政府接管，8大行庫銀行團對此人心惶惶，指倘若高鐵破產，8大行庫恐怕今年將被迫提列173億元的特別股投資損失。