投信布局轉向 擁抱傳產、金融
( 2011/07/19 09:00 時報資訊 )
工商時報 記者劉家熙／台北報導
台股7月以來達13檔基金績效正報酬逾3％，表現超越大盤，其中多 屬非電子類股持股比重相對高的基金，投信圈「棄電子轉傳產金融」 效應逐步發酵。昨日投信買超22.01億元，創近期單日買超新高，主 要也是買超新光金、特力、集盛、兆豐金、潤泰新等傳產金融股為主 。
7月以來投信大舉加碼傳產及金融族群，近5日買超國喬2.5萬張， 買超集盛、中信金、中石化、台聚、統一等從7，123張至1.1萬張不等 。累計至昨日，買超國喬更達3.61萬張，此外凱基證2.37萬張、中石 化2.29萬張、台聚1.91萬張及集盛1.67萬張包辦前5名，華寶、兆豐 金、新光金、冠德及裕隆亦獲青睞，投信7月以來前10名買超，電子 股僅有一檔華寶擠進排名榜中。
根據統計，目前一般股票型台股基金持有非電子類股比重約50％， 而7月以來績效表現相對好的基金，持有非電子類股的比重多數都降 至4成多。
元大多福基金經理人陳智偉表示，本週因美股有多家重量級財報將 公佈，預期仍牽動台股走勢；就中長期而言，年線之下是不錯的布局 位置。
陳智偉認為，明年1月將有總統大選，在政策利多預期下，推估下 半年台股的高點將出現在第3季底或第4季初附近，現階段對於台股的 布局將以個別公司為主，在類股方面，以水泥、塑化、橡膠、航空、 營建資產等內需型非電子類股表現相對看好，主要是反應報價上漲， 帶動水泥、塑化類股表現相對好，及陸客自由行與油價下跌，相對有 利航空業表現，而陸客自由行則間接使營建資產類股看好。
法人指出，水泥類股因為中國政策採取過去整頓鋼鐵業的邊際產能 作法，將使水泥供給大幅減少，加上中國將推出保障房政策，在供給 跟需求趨於良性，產業正進入長多格局。整體而言，在電子股近期表 現相對弱勢下，資金將持續湧入非電子類股尋找優質個股布局。
陳智偉分析，近期電子業因為出現旺季不旺的情況，使得電子類股 股價修正。在電子股中，蘋果概念相關族群、太陽能，下半年產業趨 勢相對看好。