記者廖珮君/台北即時報導
2025年3月31日 週一 上午6:52
據金管會2025年2月底統計,12家國銀管理富豪戶總資產(AUM)規模1兆4852億元中,配置基金、債券兩大商品占比再寫新高紀錄,據調查,因應川普關稅戰來襲,富豪戶3月已多增持債券型、平衡型、多重資產基金,以「高息存債」、「多元分散」為兩大投資主軸。
據金管會統計,2月富豪戶配置基金、債券占比各攀升到15.6%和13.9%,已連兩個月「月月攻頂」,惟隨川普政策能見度未明,全球市場波動加劇,富豪戶投資配置已緩步移向高息債券、或與金融市場連動低的私募資產為主。
一家承辦富豪戶財管的銀行主管說,3月美國科技、半導體修正大,美債十年期殖利率回到4.2%,估將在4~4.5%盤整,對滿手海外債的富豪戶來說,評價利益略回升但資本利得空間不大,以領息為主。
3月在川普致力壓低利率、全球市場波動加劇,富豪戶債券端以海外高息投資等級債做「高息存債」,基金面則以平衡型、多重資產做「多元分散」,或以金融市場連動較低的私募資產(如巨災債券、多空策略的低Beta避險基金)為主,降低整體投資組合波動性。
金管會公布2025年2月國銀承做高資產客戶(1億元以上)財管業務。2月
底高資產客戶數1萬2617人,AUM達1兆4852億元,平均每戶AUM是1.17億元,顯示國銀客群以中小企業主的中實戶居多。
若以成長動能來看,2月AUM月增2.8%是近三年同期低點,年增63.48%連兩個月走低,反映2月面臨川普新政不明,讓富豪戶偏向保守。
富豪戶資產配置版圖中,2月存款占比連兩個月維持45.9%的31個月低點,並未大舉轉戰商品端,也反映富豪戶觀望心態。
銀行主管也說,存款占比增減因素有兩大,一是各銀行開發滲透客戶力道,二是市場行情,除非行情大好,即便有降息因素,富豪戶存款占比也不會大舉下降,估會維持一定水位,甚至因新戶進場而微幅走揚。
2月基金、債券占比均增加0.1個百分點到15.6%和13.9%,增幅有限,結構型商品連兩個月維持6.6%,僅保單占比又破底到11.1%,月減0.3個百分點。
金管會是在2020年7月起陸續核准本國銀行開辦高資產客戶財富管理業務,如今該業務邁入第五個年頭,總資產規模已攀升到1兆4852億元,是剛開辦該項業務、2021年底資產規模2077億元的7.2倍,顯示各銀行爭搶富豪戶大餅。
【看原文連結】