陳俐妏
2024年6月8日 週六 上午7:31


輝達執行長黃仁勳。廖瑞祥攝
科技AI巨頭齊聚COMPUTEX展，參展人數暴增8成達8.5萬人，有望跟世界通訊大會（ＭＷＣ）比拚。前外資分析師、現騰旭公司投資長程正樺表示，先前以為COMPUTEX要收攤了，但黃仁勳改變展場生態，成為秀展唯一主角!但AI狂歡激情過後，依然要回歸現實，短期內暫時看不到更好的消息了，多頭市場的走勢不變，而漲多了就是最大的利空。
程正樺指出，猶記得前幾年在COMPUTEX看展的時候，還覺得這個展可能差不多要收攤了；參展廠商越來越少，連找SG（Show Girl）的預算好像也越來越低，相關公司股價一蹶不振，甚至連做為PC產業指標的英特爾都節省預算不來了。這次在搭上AI風潮後一掃陰霾，也讓台灣廠商久違的登上了世界科技新聞的中心。
程正樺指出，辣個男人（黃仁勳）也改變了展場生態。與一般喜歡待在會議室裡面談生意的老闆不同，他本身就是超級業務員與鎂光燈的焦點。過去20年很少看到公司老闆們會到攤位上站台，但為了他到來大家都只能乖乖在位置上等著。
今年其他老闆試圖模仿他的行為，然而個性與公司實力上的差距，結果當然不可同日而語。國外媒體用了一個詞來形容這個現象 "Jensanity" （仁來瘋），他無疑是這場秀展的唯一主角。
但程正樺也指出，AI狂歡激情過後，依然要回歸現實；短期內，暫時看不到更好的消息了。輝達GB200是全村的希望，但展場上可以看到晶片都還沒放上去（唯一一台聽說被辣個男人借走了），廠商們仍然努力在拼準時量產，只是最快也是第四季的事了。
另一個重點AI PC，短期內唯一能採用Copilot+ 四大新功能的機種都必須是高通平台。是不知道微軟跟高通簽了什麼協議，但把這麼重要的東西押注在相容性還沒有保證的Arm平台上，的確是個賭注。
程正樺分析，當前許多公司的股價都已經反應了2025年的獲利預估，甚至可以說偏於樂觀。雖然多頭市場的走勢不變，但漲多了就是最大的利空，至少未來幾個月他自己會稍微保守一點。