短線避開華為概念股　尋找轉單效應受惠股
記者 陳鑫 報導 2020-02-10


台股上週收在11612.81點，雖然週線翻紅、單週上漲117點，但是武漢疫情持續擴散，仍干擾著台股步調。法人表示，接下來新增病例數與實質復工率，都將牽動台股走向。

　　武漢肺炎疫情打亂市場節奏，個股走勢的強弱圍繞在疫情影響的輕重。安聯台灣科技基金經理人廖哲宏分析，觀光百貨旅遊等類股持續弱勢，盤面主流的電子股走勢也顯分歧，部分已修復年後跌幅，但部分類股卻仍在低檔整理；即使是基本面較佳的Apple供應鏈，也因復工及運輸的疑慮呈現弱勢整理。

　　日盛高科技基金經理人黃俊斌認為，目前第一個時間點必須觀察武漢封城後兩週、剛好約莫就是本週的新增病例，是否進一步增加？由於其他城市陸續封城，下一波觀察疫情新增病例高峰期落在2月底。

　　黃俊斌進一步指出，停工日期是否再延，以及停工地區是否擴大，都將牽動台股後續表現。預料台股初步在年線11000點可獲得支撐，之後再視疫情嚴重程度判斷指數位置。此期間中國手機銷售受到較大的影響，建議避開華為相關概念股，可尋找大陸缺工，台灣受惠轉單效應的相關族群。

　　廖哲宏也表示，疫情肯定是大盤最重要的變數，影響是否告一段落，可觀察中國確診人數是否下滑、開工是否順利、抗病毒藥是否取得大比例的成功。整體來看，目前台股處在疫情風險、下半年景氣回升預期的邊界，受疫情影響較小的個股，如半導體業、金融股的表現有機會優於大盤。

　　廖哲宏指出，美國重要企業公司財報表現優於預期，加上疫情對美國影響有限，美中貿易爭端進一步和緩，配合對下半年景氣回升預期，拉動美股再創高點。這說明排除疫情的短期影響，景氣回升預期仍可望支撐全年股市表現。如果把時間拉長，景氣終將擺脫疫情影響，如今拉回的個股，如PCB、5G與APPLE供應鏈等類股，仍可留意布局點。

　　在類股方面，電子股側重5G相關、雲端大數據及高速傳輸、半導體類股、被動元件與記憶體的布局；在傳產股部份，看好資本支出概念、機電類股等的表現。安聯台灣智慧基金經理人鍾安綾認為，接下來兩週是重要關鍵期，若是疫情獲得有效控制，需求只是遞延、沒有不見，但若是疫情擴大，則要進一步觀察終端消費需求動能，是否出現顯著影響。

【2020-02-10 卡優新聞網】