風水輪流轉 DRAM旺起來 NAND大考驗
2009年07月29日蘋果日報
今年上半年DRAM(Dynamic Random Access Memory，動態隨機存取記憶體)及 NAND Flash memory (NAND 快閃記憶體)兩大記憶體市場的表現不同，DRAM仍處於盤整階段，平均售價持續疲軟，不過進入第二季後價格止跌回升小幅上揚，似乎意味著下半年有復甦的跡象。NAND則氣勢如虹，上半年的表現出乎市場原本的預期，價量齊揚。
DRAM下半年轉好
今年一、二季DRAM平均售價的季成率分別為-10.1%及2.6%，以位元(bit)計之出貨量的季成長率，則分別為-18%及6%。NAND平均售價的季成長率，在一、二季分別上漲11%及28%，以位元計之出貨量的季成長率，則分別為-7%及11%。上半年NAND市場的表現優於DRAM市場。
造成NAND在上半年表現出色的主要原因是，蘋果公司(Apple) 在去年底對今年iPhone、iPod的市場預估十分保守，導致它對NAND需求的預估量太少。
結果今年上半年蘋果公司的iPhone大賣，iPod的市場也相當良好，使得蘋果公司大幅追加NAND的定單，扭轉原來市場供過於求的頹勢。加上美光(Micron)公司發生品質問題，使NAND的供應量更加不足，連帶推升市場的價格。
反觀DRAM市場在產能大幅超過需求的壓力下，靠DRAM廠大幅減產的調節，供需狀況達成脆弱的平衡，第一季在不景氣的籠罩下，市場狀況表現不佳，平均售價仍下跌，不過較去年第四季跌幅已縮減，第二季市況轉佳，DRAM平均售價止跌回升。
風水輪流轉，展望下半年記憶體市場將會有另一番新風貌，預估DRAM下半年的市場會明顯轉好，平均售價的季成長率在三、四季將分別達到12.5%及16.4%，這對飽受衰退之苦的DRAM產業而言，是久旱逢甘霖的好消息。
NAND售價恐反轉
NAND市場在下半年將面臨新的考驗，由於上半年的平均售價大幅衝高，引發下半年市場反轉向下。預估NAND平均售價的季成長率，在三、四季分別為-14%及-22%。雖然價格大幅修正，但是以位元計的出貨量仍持續成長，預估三、四季的季成長率，分別為21%及23%。
從長線的觀點來看，預估今年DRAM市場的營收將達170億美元，較去年衰退27.9%，2010年可望恢復成長，DRAM營收將達243億美元，大幅成長42.9%，這是對連續三年DRAM產業大幅衰退的修正。
預估NAND今年營收額為116億美元，較去年小幅衰退1.9%。NAND今年摔的少，明年的成長就沒DRAM那麼猛，預估2010年NAND的營收額將達135億美元，年成長率為16.4%。
DRAM及NAND市場有些蹺蹺板的味道，一強另一則弱，當兩者同步轉強或同步走弱時，市場的表現將會是過熱或過冷的極端狀況。
吳金榮
年齡：1953年生
學歷：台灣大學化工系畢業
現任：微驅科技總經理、iSuppli資深顧問
經歷：化學公司廠長、PC廠經理、
Dataquest台灣區總經理
專長：高科技市場趨勢分析，對半導體顯示器產業動向有深刻認識與見解