【財訊快報／李娟萍報導】國內首檔專為退休需求設計，並以此為操作策略的富蘭克林華美退休傘型基金-目標2027組合基金、目標2037組合基金、目標2047組合基金等三檔子基金預計於9月11日展開募集，三檔子基金均由中國信託銀行保管，並提供新台幣、美元雙幣別選擇。
富蘭克林華美退休傘型基金不僅為進化版的目標日期基金，產品設計亦考量退休準備所需要件，提供類年金機制、彈性費率、無閉鎖期等三大特色。
台灣過去也曾引進目標日期基金，但當時民眾對退休問題與長期投資的觀念不夠，把它視為一般股票型或平衡型基金短線進出，產品特色難以發揮。此次富蘭克林華美投信重新打造「通過型」的目標日期基金，改善傳統目標日期基金僅考慮股票風險、未涵蓋退休後需求及成本不夠低廉等問題。
富蘭克林華美投研部副總經理暨目標2037組合基金經理人邱良弼表示，傳統目標日期基金僅以股票部位做為投資組合的風險調整，但QE後股、債齊漲齊跌的機率已大幅提高至48%，股票配置的比重已不能完全反映基金的實際風險水準，本基金同時考量股、債、商品等市場風險，強調資產配置須涵蓋目標日期後10年，以貼近退休後實際需求。
為降低市場風險對投資組合的影響，富蘭克林華美退休傘型基金採用風險模型(Risk Model)進行風險控管，當偵測到市場波動度將提高時，能提早調整資產配置，控制下檔風險。此外，經理人將隨著退休時點接近，主動調降投資組合風險，基金的風險屬性也會對應投資組合調整下降，如從RR4逐漸降為RR3。
退休金最重要的就是支應退休後生活所需，假設退休時市場大好，投資資產也跟著水漲船高，將可富足退休；反之，若遇到市況低迷，則可能讓資產大幅縮水，影響退休生活品質，若能以「按月領回」取代「一次買回」，不僅可提供每月現金流，還可以避免資產全數贖在低點。
富蘭克林華美退休傘型基金首創類年金機制，三檔子基金在達到目標日期後可選擇一次領回或啟動十年期每月買回機制，依個人退休後的資金需求給予現金流量，可為未來退休生活金、子女教育金及特定財務需求者提供不同的長期理財規畫。